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セール - リースバックは、企業が資本へのアクセスを得るため、または借金を返済するために一般的に使用する戦略です。セール - リースバックは、会社が不動産を売却し、その後長期間にわたって購入者からリースバックするときに発生します。企業は、バランスシートを改善しながら、場合によっては税務上の優位性を実現しながら、資産の独占的使用を維持することができます。不動産購入者にとって、それは安定した収入の流れで投資を提供します。これらの取引は複雑になる可能性があるため、このタイプの取り決めを入力する前に、購入者と販売者の両方に受け入れられる取引条件を計算することが重要です。
ステップ
資産の価値を評価します。可能であれば、値が正確であることを確認し、購入者と販売者間の紛争を避けるために、独立した評価を受けてください。
ステップ
適切な資本化率、または「キャップレート」を決定します。キャップレートは、物件が生み出す年換算賃料収入を物件の価値で割ったものです。現在の市場レベルを把握するために、お住まいの地域の平均キャップレートを調べてください。不動産をリースするビジネスの種類を検討してください。銀行のように信用格付けが強い企業にとっては、キャップレートを平均よりわずかに低くするのが適切かもしれません。不安定な収益または低い信用プロファイルを持つ企業には、平均より高いキャップレートが適切かもしれません。
ステップ
レンタル料金を計算します。年間賃貸料を決定するには、資産化率に資産価値を掛けます。この数字を12で割り、毎月のレンタル料を計算します。それが市場と一致していることを確認するために同じ地域の平均料金とレンタル料金を比較してください。インフレを考慮して家賃が増加する年率を指定します。
ステップ
税金と費用を計算します。セール - リースバック契約には通常、トリプルネットリースが含まれます。これにより、資産をリースしている会社は、保険、光熱費およびメンテナンスなど、資産の占有に関連するすべての税金を支払う必要があります。セール - リースバック契約のもとで不動産の借手が支払う月額支払いの合計を計算するには、月額賃料に月額税金と費用の合計を加算します。