金利ボラティリティの定義

金融業界では、株価、失業率、特に金利などの主要指標の変動性が非常に重要です。ボラティリティは、特定の期間における変動性の尺度です。この測定基準を測定するさまざまな方法がありますが、金利のボラティリティの簡単な尺度は、平均して、1日、1週間、または1ヶ月あたりの金利の増減です。標準偏差や分散などの他の尺度はより複雑ですが、本質的には同じことを測定します。つまり、平均して指定期間にわたって金利が増減する傾向があることです。

タブレットコンピューターの棒グラフに触れる女性クレジット：scyther5 / iStock / Getty Images

意義

金利の急激な変動は、経済のすべてのプレイヤーにとって財務計画を困難にします。住宅ローンの金利は通常、経済の一般的な金利に比べて段階的に低下するため、住宅購入者は一般金利の下落を待つ傾向があります。率が高いときこれは住宅販売を減速する。大企業も同様に、借入を延期し、主要な投資を延期する一方で、財務状況を評価する傾向があります。銀行が借りたり貸したりできる金利が非常に変動しやすい場合、利益を計画し予測することは非常に困難です。そのため、政策決定者は金利のボラティリティを注意深く観察し、過剰なボラティリティを抑えるための対策を講じます。